近期市場調(diào)整明顯，為即將進入收官階段的三季度行情蒙上陰影，各類機構(gòu)投資業(yè)績也隨之波動。從公募基金表現(xiàn)看，權(quán)益類基金三季度以來業(yè)績再次出現(xiàn)明顯虧損。

據(jù)Wind統(tǒng)計，截止9月16日，權(quán)益類基金算術(shù)平均收益率為-8.63%，僅有約6%的基金取得正收益，其中僅有9只基金收益率超過10%；與此同時，74只基金虧損超過20%，單只基金最高虧損近29%。

319只基金獲正收益

據(jù)Wind統(tǒng)計，自7月1日至9月16日，權(quán)益類基金算術(shù)平均收益率為-8.63%（僅計A類份額），其中，僅有319只基金取得正收益，占權(quán)益類基金數(shù)量的比例為5.9%；也就是說，三季度約94%的權(quán)益類基金為虧損。而9月15日、9月16日在多重利空影響因素下，A股市場連續(xù)兩個交易日大跌，上證指數(shù)分別下跌1.16%和2.3%，僅僅兩個交易日，權(quán)益類基金平均虧損就達到3.5%左右，使得三季度的虧損明顯擴大。

三季度以來，取得正收益的基金中，僅有9只基金收益率超過10%，長城久嘉創(chuàng)新成長A、創(chuàng)金合信專精特新A、招商科技創(chuàng)新A、招商移動互聯(lián)網(wǎng)A、融通轉(zhuǎn)型三動力A收益率領(lǐng)先，分別為 16.72%、15.88%、13.39%、12.85%、12.56%。從二季度末的配置來看，上述基金多配置半導體、光伏等板塊。如長城久嘉創(chuàng)新成長二季度末主要配置半導體、軍工電子、航空裝備等。創(chuàng)金合信專精特新主要配置醫(yī)療器械、通用設備、光伏設備、半導體等，招商科技創(chuàng)新和招商移動互聯(lián)網(wǎng)主要配置半導體。事實上，近期半導體、光伏等板塊調(diào)整幅度較大，軍工等板塊表現(xiàn)較穩(wěn)，不排除一些基金三季度持倉有所調(diào)整。

雖然三季度以來漲幅居前，但這些基金年內(nèi)投資收益表現(xiàn)也較為參差。其中，創(chuàng)金合信專精特新A自年初以來累計回報8.28%，在權(quán)益類基金中處于上游水平，但融通轉(zhuǎn)型三動力 A 年 初 以 來 的 累 計 收 益 率為-13.62%。

此外，諾安優(yōu)化配置、長盛航天海工裝備、天治低碳經(jīng)濟、諾德新盛A三季度以來收益率在10%至12%之間。諾安進取回報、英大國企改革主題、易方達供給改革、東方阿爾法精選A、中融研發(fā)創(chuàng)新A、諾安優(yōu)選回報、融通藍籌成長等收益率在8%-10%之間，其中也有價值風格的基金，如諾德新盛、英大國企改革主題、易方達供給改革在二季度末主要配置了煤炭等板塊。

部分基金年內(nèi)虧損加大

在三季度普跌背景下，虧損超兩成的基金不在少數(shù)。據(jù)Wind統(tǒng)計，上述時間段內(nèi)，共有74只基金虧損超過20%，其中主動管理的權(quán)益類基金有32只。三季度的下跌，也使得一些基金年內(nèi)虧損幅度擴大。

單只基金三季度以來虧損最多的是金鷹周期優(yōu)選，收益率為-28.65%。從二季度末的配置看，金鷹周期優(yōu)選主要配置大消費，包括酒店、白酒、啤酒，以及機場等個股。其重倉股中，重慶啤酒自三季度以來跌幅達到28%以上，首旅酒店、中國國航、南方航空、瀘州老窖等股價跌幅也均在10%以上。但基金凈值跌幅明顯超重倉股跌幅，或許三季度以來基金持倉有所調(diào)整。

諾德優(yōu)選30、北信瑞豐新成長、大摩優(yōu)悅安和A、華泰柏瑞質(zhì)量領(lǐng)先A虧損幅度僅次于金鷹周期優(yōu) 選 ， 三 季 度 以 來 收 益 率為-24.85%、-24.10%、-23.82%、-23.67%。諾德優(yōu)選30主要配置食品飲料、家電、醫(yī)療器械等板塊。北信瑞豐新成長主要配置電子、計算機、風電設備等板塊。大摩優(yōu)悅安和A重倉持有醫(yī)藥，包括醫(yī)療服務、生物制品等領(lǐng)域，其前十大重倉股以CXO概念股為主。CXO板塊正是近期調(diào)整幅度較大的板塊。華泰柏瑞質(zhì)量領(lǐng)先則主要配置港股互聯(lián)網(wǎng)科技股、以及A股市場上的白酒、光伏、電池的龍頭股。

此外，大摩滬港深精選A、廣發(fā)港股通優(yōu)質(zhì)增長A、廣發(fā)滬港深醫(yī)藥 A 三季度以來跌幅也在23%以上。

受三季度下跌影響，一些基金年內(nèi)虧損幅度擴大，如上述北信瑞豐新成長，其年內(nèi)虧損已超過38%，是市場上虧損幅度較大的主動權(quán)益類基金之一，華泰柏瑞質(zhì)量領(lǐng)先A年內(nèi)虧損幅度也超過36%。（本報記者 劉慶華）